Wedbush 證券在亞洲進行兩週的供應鏈調查發現，輝達（Nvidia Corp.）「B200」繪圖處理器（GPU）目前供不應求，暗示未來幾季還有進一步成長的空間。
Seeking Alpha、GuruFocus報導，Wedbush分析師Matt Bryson、Antoine Legault 7日發表研究報告指出，即便輝達持續提高產量，B200 / GB200的供給還是未能趕上客戶需求。
報告稱，輝達似乎決定優先出貨GB200 （基於PCIe解決方案的B200更加緊缺）。這種做法應該更加能夠滿足模型開發商、新興雲端業者、超級電腦、主權資料中心的伺服器需求。
這些伺服器應該會搭配更多輝達網絡解決方案，並由OEM負責打造，這樣的情況與戴爾（Dell）強勁的第二季展望、技嘉營收上揚、緯創強勁的5月表現相符。
MarketWatch報導，花旗分析師Atif Malik 7日也將輝達目標價從180美元上修至190美元，估計2028年資料中心AI晶片的整體潛在市場（total addressable market, TAM）將上看5,630億美元，高於先前預估的5,000億美元。
輝達有望因主權AI快速興起而受惠。Malik指出，光是2025年，主權AI業務就有望對輝達營收貢獻最多數十億美元，2026年的營收占比有機會拉得更高。
Malik樂觀預期，輝達經調整的毛利率有望在本會計年度結束前重新拉升至74~76%，主要是拜過渡至Blackwell新平台遇到的問題獲得解決之賜。
不過，上週有傳聞指出，美國總統川普（Donald Trump）打算禁止先進晶AI片出口至馬來西亞及泰國，以免有中介商將這些晶片偷渡至中國。雖然美國尚未做出最終決定，但Malik認為，川普政府潛在的新規定，將對輝達帶來少量風險。
輝達7日終場小跌0.69%、收158.24美元。年初迄今，輝達股價上漲了17.83%。
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