梅努欽押注 NYCB 非矽谷銀行第二，CRE 風險仍巨大

以美國前財政部長梅努欽（Steven Mnuchin）為首的投資人近期對陷入危機的美國紐約社區銀行（NYCB）注資逾 10 億美元，看好該行不致步上去年倒閉的矽谷銀行（SVB）的後塵；不過，NYCB 目前仍面臨艱難挑戰，尤其商用不動產（CRE）貸款的潛在風險仍然巨大。

路透報導，根據NYCB的申報資料，截至2023年12月止，該行的多戶型地產貸款占其規模846億美元貸款的比重高達44%，而該類貸款中約8.3%款項屬於違約風險較高的不良（criticized）貸款；CRE貸款為NYCB過去50年來經營的主力業務。

RBC Capital Markets分析，儘管整體貸款品質短期內看來在控制內，但NYCB可能需謹慎檢視資金儲備的適足率。

NYCB於2月初意外公布2023年第四季虧損，當時即引起市場不安，上週更揭露在貸款審核方面有重大內控缺失，認列商譽減損後虧損爆增逾十倍至約27億美元，並更換執行長，引發股價連日暴跌，投資評等也被惠譽和穆迪打落至垃圾級。

NYCB上週宣布達成股權投資協議以籌集逾10億美元資金，投資者包括美國前財政部長梅努欽創立和領導的私募股權公司Liberty Strategic Capital等。根據協議，梅努欽將加入NYCB的董事會，前美國貨幣審計長歐汀（Joseph Otting）也將加入董事會，並擔任執行長。

Yahoo Finance資深記者David Hollerith撰文分析指出，梅努欽正在進行一場豪賭，押注監管單位不會坐視NYCB成為「矽谷銀行2.0」。

他認為，監管單位從去年矽谷銀行倒閉的風波學到的教訓是，在為時已晚前修補個別銀行的問題方為上策，當局也更樂見於藉由私人資金而非官方救火來解決問題。

NYCB公布，截至3月5日止，該行存款水位降至772億美元，較2月5日的830億美元萎縮約7%。目前該行80%的存款受到美國聯邦存款保險公司（FDIC）的保障，20%未受保障；NYCB股價8日下挫6.56%，收3.42美元；今年迄今跌幅逾66%。

（本文由 MoneyDJ新聞 授權轉載；首圖來源：達志影像）