「妖鎳」價格狂飆 111%,傳中國鎳礦巨頭遭嚴重軋空而延遲交割

作者 | 發布日期 2022 年 03 月 09 日 11:48 | 分類 中國觀察 , 財經 Telegram share ! follow us in feedly


受到俄烏戰爭緊張衝擊全球能源與金屬供應,相關商品價格飆漲,其中俄羅斯為重要產地的鎳金屬漲勢驚人,根據《彭博社》報導,倫敦金屬交易所(LME)鎳價 8 日飆漲一倍,一度飆升至每噸 10 萬美元以上。知情人士透露,為此,LME 特別開先例給中國建設銀行旗下建銀國際環球金融公司延遲補足 7 日未能繳交的保證金。而根據中媒透露,背後的苦主傳是擁有大批空頭部位的中國鎳礦巨頭青山控股。

在低庫存以及俄烏戰爭觸動市場憂慮全球第三大鎳產地的俄羅斯供給危機下,國際鎳金屬價格繼7日收盤狂漲超過70%後,《彭博社》報導,LME鎳價8日一度飆升至每噸10萬美元以上,達每噸101,365美元,漲幅高達111%,至下午3時,漲幅收斂至74%。

投資圈憂蔓延其他金屬

報導指出鎳價過去5年約每噸上漲11,000美元,但光本週就上漲了72,000美元,LME市場正處於大規模擠壓之下,大量的空頭持有者被迫在流動性很低的情況下必須回補。

俄羅斯為全球第三大鎳供應國,僅次於印尼及菲律賓,而在俄羅斯對烏克蘭發動軍事攻擊之前,鎳的庫存量一直處於低點,俄烏戰事加深了市場對鎳金屬供給的憂慮,但價格飆升之快令市場眼花撩亂,甚至被中媒稱之為「妖鎳」。投資圈人士認為,這樣的漲勢並未反映基本面,認為LME交易系統失控到需要干預,否則會蔓延到其他金屬。

而這樣的漲勢也讓LME罕見的允許交易商延遲其主要合約的交割義務,報導指出,這對擁有145年歷史的LME來說是一個不尋常的轉變。據知情人士透露,LME給了中國建設銀行旗下建銀國際環球金融公司額外時間來支付7日到期的數億美元追加保證金,而知情人士還透露,這有可能是該子公司一位金屬行業客戶未能支付保證金所造成的。

青山控股一夜損失數十億美元

至於這位金屬行業客戶,中國媒體《杭州網》披露了苦主身分,報導指出,LME史詩級的軋空行情讓浙江的一家民營企業巨頭「青山控股」以及其背後的神祕富豪項光達推到幕前。

據報導,項光達和他的夥伴為了對沖鎳在生產過程中存在的價格下跌風險,已經在鎳的期貨商品上積累了大量空單,但因為LME鎳期貨價格瘋漲,項光達和他的青山控股恐因此一夜損失幾十億美元。

而這家青山控股一家專門從事不銹鋼生產的民營企業,從鎳礦開採到各項相關商品的生產,形成完整供應鏈,是一家金屬製造隱形巨頭,近年更跨足新能源電池市場,主要應用於儲能系統和電動車等領域。

(本文由 中央廣播電台 授權轉載;首圖來源:達志影像)

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